Une entreprise peut avoir les moyens de rembourser une somme au total, tout en ayant de la difficulté avec les dates des versements. Imaginez un grossiste qui paie son équipe chaque vendredi, mais qui reçoit la majorité des paiements de ses clients vers la fin du mois. Un retrait chaque jour ouvrable pourrait compliquer le milieu du mois, même si le même total payé à la fin du mois serait plus facile à gérer. Un gros versement mensuel peut aussi poser problème lorsqu'un client paie en retard.
Pour comparer deux financements, regardez combien vous devez rembourser, à quelles dates l'argent sort du compte et quel solde vous aurez lorsque chaque versement sera exigé. La fréquence des paiements fait partie de la gestion du financement, même si elle ne change pas son coût total.
Que signifient les versements quotidiens, hebdomadaires et mensuels?
Un versement quotidien signifie généralement qu'une somme prévue est retirée chaque jour de paiement. Certains prêteurs utilisent les jours ouvrables plutôt que tous les jours de la semaine. Demandez ce qui se passe les fins de semaine, les jours fériés et lorsqu'un retrait échoue. Un versement hebdomadaire est habituellement exigé un jour précis chaque semaine. Un versement mensuel est exigé une fois par mois, mais il faut vérifier la date exacte et savoir si le montant peut changer.
Ce sont des exemples de calendriers possibles, pas des offres de BGC. Des prêteurs canadiens annoncent des versements quotidiens ou hebdomadaires, tandis que d'autres produits prévoient des versements mensuels ou des modalités particulières. Les choix réels dépendent du prêteur et du financement. [1][2][3]
La fréquence est différente du taux d'intérêt, des frais, de la durée du financement et de la façon dont le solde diminue. Payer plus souvent ne veut pas automatiquement dire payer plus ou moins cher au total. Pour faire ce calcul, consultez notre guide pour comparer le coût de deux offres.
Un exemple sur quatre semaines : le même total, à des dates différentes
Une entreprise compare trois calendriers fictifs qui demandent chacun 12 000 $ sur quatre semaines. Le montant total reste identique pour montrer l'effet des dates. Il ne s'agit ni de taux réels, ni de calculs d'intérêts, ni de conditions proposées par un prêteur.
- Chaque jour ouvrable : 600 $ pendant 20 jours ouvrables supposés.
- Chaque semaine : 3 000 $ à la fin de chacune des quatre semaines.
- Chaque mois : 12 000 $ à la fin de la quatrième semaine.
L'entreprise a 4 000 $ au départ. Elle paie 1 000 $ d'autres dépenses chaque semaine et prévoit recevoir 9 000 $ d'un client la deuxième semaine, puis 6 000 $ la quatrième. Pour simplifier, les sommes reçues pendant une semaine arrivent avant le versement de financement de cette semaine. Le tableau indique le solde à la fin de chaque semaine, et non le solde le plus bas de chaque journée.
| Semaine | Argent reçu | Autres dépenses | Solde avec versements hebdomadaires | Solde avec versement mensuel |
|---|---|---|---|---|
| Solde de départ | — | — | 4 000 $ | 4 000 $ |
| 1 | 0 $ | 1 000 $ | 0 $ | 3 000 $ |
| 2 | 9 000 $ | 1 000 $ | 5 000 $ | 11 000 $ |
| 3 | 0 $ | 1 000 $ | 1 000 $ | 10 000 $ |
| 4 | 6 000 $ | 1 000 $ | 3 000 $ | 3 000 $ |
Avec les versements hebdomadaires, la première semaine se termine à 4 000 $ − 1 000 $ − 3 000 $ = 0 $. Avec le versement mensuel, elle se termine à 3 000 $, puisque le financement n'est pas encore remboursé. Dans les deux cas, l'entreprise termine la quatrième semaine avec 3 000 $, après avoir versé les mêmes 12 000 $.
Les 20 versements quotidiens de 600 $ totalisent aussi 12 000 $, mais ils font varier le compte au cours de chaque semaine. Avec 4 000 $ au départ et aucun paiement de client la première semaine, ces retraits peuvent laisser peu de place pour une facture imprévue avant vendredi. Il faut un calendrier jour par jour pour mesurer ce risque.
Le versement mensuel laisse plus d'argent au compte pendant les trois premières semaines, mais la somme entière de 12 000 $ devient exigible d'un coup la quatrième. Si les 6 000 $ attendus arrivent quelques jours en retard, l'entreprise pourrait manquer d'argent. Le meilleur calendrier dépend donc des vraies dates de paiement.
Et si un client paie en retard?
Changeons un élément : le paiement de 9 000 $ attendu pendant la deuxième semaine arrive seulement la quatrième. Avec les versements hebdomadaires, le solde prévu à la fin de la deuxième semaine devient −4 000 $ sans autre entrée d'argent. Ce montant négatif représente un manque à prévoir, et non une autorisation de découvert.
Avec le versement mensuel, aucun versement de financement n'est dû la deuxième semaine. Le solde serait encore de 2 000 $ après deux semaines d'autres dépenses. Cela laisse un peu de temps, mais il faut toujours vérifier que les paiements des clients arrivent avant la grosse échéance mensuelle. Le retard change le risque, même si le total dû reste le même.
Notre guide pour calculer le fonds de roulement nécessaire explique comment placer les entrées et sorties d'argent dans un calendrier. Ajoutez-y ensuite les dates de remboursement proposées.
Que faut-il comparer dans une vraie offre?
Demandez un calendrier écrit des versements, puis inscrivez les dates exactes dans vos prévisions de trésorerie. Vérifiez si le prêteur utilise les jours ouvrables, un jour fixe de la semaine, une date mensuelle ou une autre méthode. Demandez aussi si les retraits sont automatiques et ce qui arrive lorsque le compte n'a pas assez d'argent à la date prévue.
Comparez ensuite la somme réellement reçue, la somme totale à rembourser, les frais payés au début ou pendant le financement et les règles de remboursement anticipé ou de renouvellement. Un versement plus petit peut se répéter plus longtemps et coûter davantage au total. Une courte période de remboursement peut aussi exiger de l'argent avant que l'entreprise ait reçu ses comptes clients, c'est-à-dire les sommes que ses clients lui doivent.
Si le financement sert à un projet qui prendra des années, demandez pourquoi cette durée a été choisie et si les paiements correspondent aux rentrées d'argent attendues. Si l'entreprise doit souvent payer des dépenses avant de recevoir ses clients, une marge de crédit d'entreprise peut aussi mériter une comparaison, selon les conditions du prêteur. Un prêt à terme peut offrir un calendrier convenu pour une dépense précise. Le nom du produit ne permet pas, à lui seul, de connaître les échéances.
Quels renseignements préparer?
Commencez avec votre solde bancaire récent, les dates où vous devez payer vos employés et fournisseurs, vos remboursements actuels et une liste réaliste des paiements attendus de vos clients. Si certains clients paient souvent en retard, utilisez la date où l'argent entre habituellement dans le compte plutôt que la date inscrite sur la facture.
Un prêteur peut aussi demander des relevés bancaires, des chiffres de ventes, la liste des dettes et des prévisions de trésorerie. Les documents exacts varient selon le fournisseur de financement. Notre guide sur l'admissibilité explique les éléments généralement examinés.
BGC est un courtier en financement d'entreprise au Canada, pas un prêteur direct. Pour comparer des options possibles, vous pouvez faire une demande dans la fourchette générale de BGC, de 30 000 $ à 5 millions de dollars canadiens. Nous examinons les demandes et pouvons consulter des partenaires appropriés; aucune fréquence de versement ni offre n'est garantie.
Sources
- Journey Capital — Business Term Loan. Exemple de versements quotidiens ou hebdomadaires annoncés par un prêteur canadien; ses conditions ne sont pas celles de BGC.
- Merchant Growth — Frequently Asked Questions. Exemple de produits canadiens avec des versements quotidiens ou hebdomadaires; les modalités sont propres à ce prêteur.
- BDC — Raising working capital — Customized financing. Exemple de remboursements pouvant être adaptés aux rentrées d'argent, selon le programme.
- BDC — How to create a complete crisis management plan. Source sur les prévisions de trésorerie et les scénarios.
Tous les montants, encaissements et calendriers de l'exemple sont fictifs. Les modalités du prêteur, les retraits automatiques, la disponibilité du financement et les coûts doivent être confirmés dans une offre réelle.